来源：市场资讯
4月10日，宁波银行发布年度报告显示，2024年，宁波银行实现营业收入666.32亿元，较上年同期增长8.20%，实现归母净利润271.27亿元，较上年同期增长6.23%。
得益于2024年第四季度债市投资收益的优异表现，大多数城商行都凭借非息收入的高增长支撑着利润。宁波银行虽然营收、净利润双双实现增长，但从增速上看，宁波银行在已公布年报的城商行中表现并不算突出。
值得一提的是，宁波银行的净利润增速已经连续三年放缓，6.23%的增速表现也创下了近十年来的最低增速。
近年来，受制于房地产行业下行，居民消费信心不足的因素，诸如平安银行、招商银行等零售业务占比较高的银行影响都比较大，个人信贷业务明显承压。宁波银行作为城商行中零售业务的佼佼者，自然也受到一定影响，零售业务对整体利润贡献有所下滑。
比较难得的是，在新“国九条”鼓励多途径提升股息率，增强分红稳定性的号召之下，宁波银行的分红较往年有了一定的提升。但与体量相近的银行相比，宁波银行分红仍显得有些吝啬。
利润分配方案显示，宁波银行2024年度计划每10股派发现金红利9元，年度现金分红总额为59.43亿元，股利支付率为21.91%。
2021年至2023年，宁波银行的股利支付率分别为16.89%、14.31%、15.52%。虽然2024年宁波银行分红力度比以往大幅提升，但截至年报披露日，宁波银行的股息率和股利支付率在A股42家上市银行中分别排名37位、31位，与同业相比仍依旧不高。
净利润增速创新低
截至2024年末，宁波银行总资产突破3万亿元至3.13万亿元，同比增幅达15.25%。
存款与贷款规模分别录得1.84万亿、1.48万亿元，同比增速均超17%。这两项指标增速不仅领先郑州银行、江苏银行等同业，贷款增速更超越杭州银行16.16%的增长率，在浙系银行中居首。
与其他城商行不同的是，宁波银行2024年的投资收益增长并不高，仅有4.73%。大部分营收增长仍靠利息净收入的支撑，这在净息差不断下行的环境中较为难得。数据显示，该行净息差从2023年的1.88%下降至去年的1.86%，不过该数值在银行业中还是较为靠前的。
2024年，宁波银行净利息收入约480亿元，增长约17.3%，而非利息收入反而减少9.9%，实现186亿元。其中，贷款和垫款贡献的收入增长14.4%至684亿元，净增加大约86亿元。
整体来看，宁波银行的业绩表现在同行业中仍称得上优秀，不过宁波银行也显露出增长动能转换的迹象。
2021年至2023年，宁波银行营收增速从28.37%阶梯式回落至6.4%，归母净利润增速更由29.87%的高位滑落至10.66%。虽然2024年营收增速呈现企稳迹象，但利润增速已进入个位数区间，折射出行业性息差收窄的持续压力。
资产质量方面，2024年末，宁波银行的不良贷款率为0.76%，低于大多数当前已披露年报的上市城商行，如江苏银行2024年末不良贷款率为0.89%，南京银行2024年末不良贷款率为0.83%。这也意味着，宁波银行有着较强的资产风险管理能力。
值得注意的是，2024年，宁波银行业务及管理费同比下降1.42%至236.7亿元，成为近年来首次实现费用压降。公司称主要是公司费用管控政策成效显现。
其中，业务费用的大幅减少为宁波银行节省了部分开支，而员工费用和折旧、摊销及租赁，相对上年均有所上涨。
宁波银行报告期员工数量减少明显，期末为26976人，较2023年末29209人减少了2233人，换而言之公司也启动了降本策略，其中公司银行业务人员、个人银行业务人员同比分别减少661人、1105人。
个人业务承压
宁波银行一直秉承“大银行做不好，小银行做不了”的经营策略，聚焦大零售和轻资本业务的拓展。早在2014年，宁波银行就提出“大零售”战略，这也成为其作为城商行可以比肩股份银行的资本。
2018年后，得益于对消费贷款增长，宁波银行的个人贷款余额在总贷款余额占比保持增长趋势。2024年，该比重出现下滑，为37.79%。
2024年，宁波银行个人贷款余额为5577.35亿元，同比增长11.39%；个人消费贷余额为3575亿元，同比增长9.96%。然而在个人贷款业务规模增长同时，宁波银行个人业务的利润总额却出现了大幅同比下滑。
去年该行个人业务实现营业收入为209.63亿元，同比下滑2.22%；利息净收入为175.4亿元，同比下滑1.64%；利润总额为33.74亿元，同比下滑30%。
贷款业务规模增长，利润反而大幅下滑。主要由于宁波银行个贷不良升高，个人业务减值损失同比上升所致。
从全行业来看，在消费贷肆意生长后，现如今已到了风险集中暴露阶段，由于宁波银行此前对消费贷的力推，影响自然更加被放大。去年宁波银行个人贷款不良率为1.68%，较2023年增长了0.18个百分点。不良贷款余额为112.67亿元，其中，个人贷款类占比高达83.22%，这一数据为近5年来最高。
其中，个人消费贷不良贷款余额为57.48亿元，占整体不良贷款余额比重达51.02%，比个体经营贷款不良贷款和个人住房贷款不良贷款加起来还要高。
（转自：达摩财经）